Relatórios
Veículos Elétricos
Impactos na cadeia de suprimentos veiculares
junho/2024
Adaptar-se a mudanças é crucial para empresas que desejam se manter competitivas e sustentáveis. No relatório “Veículos Elétricos”, elaborado pelos consultores da ADVISIA, apresentamos os impactos na cadeia de suprimentos veiculares.
Saúde Suplementar
O setor de Saúde no Brasil está diante de um ponto de inflexão.
Margens pressionadas, custos crescentes e novas exigências dos pacientes estão desafiando modelos tradicionais; enquanto tecnologia, dados e inovação abrem caminho para um novo ciclo de crescimento.
Mergulhamos nesse cenário e trazemos, no Teaser Saúde 2025, uma análise sobre os vetores que vão definir o futuro do setor:
- Eficiência operacional como alavanca de sustentabilidade
- IA e analytics como força para reduzir custos e combater fraudes
- M&A e novas estratégias de crescimento em um mercado em transformação
- A transição para modelos value-based e medicina preventiva
O futuro da saúde já começou e exige visão estratégica, tecnologia e eficiência.
Baixe o teaser sobre Saúde Suplementar – Panorama do setor no Brasil
e descubra como a ADVISIA pode apoiar players do setor a transformar desafios em resultados concretos e sustentáveis.
Private Equity 2024
Após um desafiador 2023, o cenário de private equity e M&A apresentou uma recuperação notável em 2024. Apesar da persistente turbulência macroeconômica, a atividade de fusões e aquisições se reaqueceu, especialmente na Europa e nas Américas, à medida que a confiança dos investidores começou a retornar. O ano revelou um desempenho diverso entre os setores, com forte crescimento em áreas como mídia, tecnologia e turismo, contrastando com a cautela nos setores voltados ao consumidor, mais expostos à pressão inflacionária.
Nosso relatório Transações de Private Equity 2024 explora as principais tendências e dinâmicas que moldaram o mercado:
- Variações Setoriais e Oportunidades
- Setores em Crescimento: Mídia, tecnologia e turismo se destacaram, com valores de transações significativamente maiores em comparação a 2023. Esses setores se beneficiaram de resiliência estrutural e contínuo interesse dos investidores em indústrias de alto crescimento.
- Desafios ao Consumidor: Setores voltados ao consumidor enfrentaram os impactos da inflação sobre os gastos, embora segmentos como beleza, cuidados com pets e alimentos étnicos/globais tenham se mantido atrativos para os investidores.
- Sustentabilidade e Transição Energética: Investimentos em setores relacionados a mudanças climáticas e transição energética — como modernização de redes e serviços de descarbonização — ganharam forte impulso.
- Planejamento Estratégico do Lado Vendedor
- Preparação Antecipada para Saída: Proprietários de ativos passaram a focar mais em planos de crescimento robustos e comprovados, visando maximizar a valorização e aumentar as chances de fechamento da transação.
- Criação de Valor: Demonstrar oportunidades tangíveis de crescimento tornou-se essencial, impulsionando um planejamento estratégico mais profundo, bem antes do início das discussões de saída.
- Sentimento e Abordagem dos Investidores
- Ativos de Alta Qualidade: O apetite por ativos com fundamentos sólidos permaneceu forte em todos os setores, com os compradores priorizando qualidade em vez de volume.
- Otimismo Cauteloso: Apesar da persistente defasagem entre expectativas de avaliação e do custo de capital, maior alinhamento entre compradores e vendedores permitiu destravar oportunidades em diversos setores.
Perspectivas para 2025: Temas-Chave para Dealmaking
À medida que avançamos para 2025, o mercado de private equity se posiciona para um ano de transformação. As tendências que devem moldar o próximo ano incluem:
- Níveis Recordes de Capital Disponível (“Dry Powder”): Com US$ 2,6 trilhões disponíveis globalmente, os fundos de private equity estão bem posicionados para agir à medida que as condições de mercado melhoram.
- IA Generativa: Desde o ganho de eficiência operacional até a transformação na aquisição de clientes e originação de negócios, a IA generativa terá um papel central nas decisões de investimento e nas estratégias de criação de valor.
- ESG: Apesar das diferentes posturas governamentais, a sustentabilidade continua sendo prioridade para os investidores, especialmente na avaliação da resiliência de longo prazo dos ativos.
- Evolução na Criação de Valor: Os compradores exigirão cada vez mais provas concretas de oportunidades de crescimento e uma estratégia clara de criação de valor, com redução da dependência de engenharia financeira.
Especialização incomparável em Private Equity e M&A
Com décadas de experiência, a ADVISIA OC&C segue como parceira de empresários, fundos de private equity, fundos de infraestrutura, family offices e compradores corporativos para navegar em cenários complexos, aproveitar oportunidades e destravar valor.
Para conversar sobre nossa expertise setorial e temática em maior profundidade — e como podemos ajudar você a crescer em 2025 e além — entre em contato pelo e-mail contato.investimentos@advisia.com ou com um membro da nossa equipe.
Relatório mensal – Mercado de M&A
1° Semestre
O primeiro semestre de 2024 transacionou mais de BRL 100B, número que inclui operações de M&A tradicionais, Private Equity, Venture Capital e Asset Acquisitions
Varejo Farmacêutico
Indicadores do Setor
março/2024
O relatório promove um compilado sobre os principais indicadores do varejo farmacêutico. Enquanto o mercado norte-americano enfrenta desafios para manter o crescimento em um ambiente de crise, alta competição e questões judiciais, o mercado brasileiro capitaliza um período de expansão e oportunidades de negócios.
Varejo Alimentar
Tendencias e Desafios do Setor
março/2024
O relatório aborda as principais tendências do setor, destacando como os modelos de negócio estão se adaptando às mudanças de consumo e como a tecnologia desempenha um papel crucial nesse processo de transformação. Exploramos, também, os desafios enfrentados e apresentamos os principais caminhos a serem trilhados para se ajustar aos desdobramentos macroeconômicos.
Varejo Alimentar
Indicadores do Setor
março/2024
O relatório apresenta insights essenciais sobre os indicadores do Varejo Alimentar. Analisamos o desempenho financeiro do setor e enfatizamos empresas de destaque. Enquanto os Estados Unidos mantêm estabilidade operacional, o Brasil está em crescimento, impulsionado por investimentos em expansão.
Private Equity 2023
Se 2021 foi o auge histórico em volume de transações e 2022 trouxe instabilidade e tempestades macroeconômicas, o que 2023 nos reservou?
A inflação se mostrou, de forma geral, mais persistente do que a maioria esperava, e as taxas de juros subiram significativamente na maior parte dos países ao longo do primeiro semestre de 2023, elevando o custo da dívida. Combinado à incerteza econômica, esse cenário fez com que os compradores se tornassem muito mais seletivos em relação aos ativos analisados e cautelosos quanto às avaliações dos negócios que decidiram seguir adiante. Como resultado, a atividade de transações concluídas no primeiro semestre de 2023 foi significativamente inferior à do mesmo período do ano anterior — e permaneceu contida no restante do ano.
Ainda assim, observamos os investidores se adaptando ao novo ambiente de negócios. Os compradores passaram a focar em ativos de alta qualidade, com fundamentos sólidos — um pré-requisito importante para passar pelos níveis mais exigentes de aprovação nos comitês de investimento — e passaram a dar maior ênfase à rentabilidade, em vez de se concentrarem unicamente no crescimento.
E, embora o ambiente macroeconômico ainda não tenha se tornado mais fácil, os investidores ganharam maior clareza sobre como essas dinâmicas estão se desenrolando e quais são as implicações para potenciais investimentos.
Do lado vendedor, observamos um foco crescente em uma preparação de saída mais antecipada e robusta — para construir e comprovar planos de criação de valor mais consistentes, além de garantir opções e flexibilidade quanto ao momento e formato das saídas.
O que esperar de 2024?
Em um mundo que tem sido tão incerto e instável nos últimos anos, é prudente evitar previsões ousadas para 2024 — geopolítica, as muitas eleições nacionais previstas ao longo do ano e a trajetória futura da inteligência artificial injetam uma dose significativa de incerteza nas perspectivas. No entanto, há sinais encorajadores: o controle da inflação, a estabilização das taxas de juros e a tendência de retomada da atividade de mercado são elementos positivos.
Diante desse cenário, acreditamos que a necessidade por análises comerciais profundas e robustas para embasar decisões de investimento segue em seu nível mais alto — e estamos prontos para apoiar nossos clientes a enfrentar esse desafio ao longo de 2024.
Para mais insights setoriais e um panorama das nossas atividades em Private Equity e Transações em 2023, acesse nosso relatório mais recente.
Também teremos prazer em compartilhar nossa expertise temática e setorial com você, em qualquer um dos tópicos abordados aqui que forem do seu interesse. Basta enviar um e-mail para contato.investimentos@advisia.com ou entrar em contato diretamente com nossa equipe.
Drex
Insights sobre o Drex, a moeda digital do Banco Central do Brasil
dezembro/2023
O relatório traz um panorama geral do que é o Real Digital, aplicações que a nova moeda poderá ter, em que fase estão outros países do mundo no desenvolvimento de moedas digitais e como as empresas poderão se preparar para essa transformação digital do Real.
Varejo Farmacêutico
Desafios e Tendencias do Setor
dezembro/2023
Telecom
Perspectivas do Setor de Telecomunicações no Brasil
dezembro/2023
Varejo de Moda
Tendências e Desafios no Setor
dezembro/2023
Private Equity & Transações 2022
Para o mercado de Private Equity e Transações, 2022 trouxe tempestades que continuam a reverberar em várias frentes. Instabilidade geopolítica na Europa, inflação crescente, aumento das taxas de juros e os primeiros sinais de uma possível recessão contribuíram para um cenário de negócios significativamente mais contido em comparação com os picos de 2021.
2022 – um ano fora do comum
Essa desaceleração de 2022 foi agravada pela menor disponibilidade de crédito e pela queda nas avaliações, que recuaram de múltiplos historicamente elevados.
Até mesmo setores anteriormente “quentes” para transações — como tecnologia e ativos digitais — foram impactados por esses ventos contrários, com os investidores redirecionando o foco de crescimento acelerado da receita para rentabilidade sustentável.
A tendência dinâmica de IPOs, que marcou 2021, perdeu força com a queda nas avaliações de mercado. Isso abriu espaço para uma reflexão antecipada sobre oportunidades de P2P (public-to-private), prontas para serem executadas assim que as condições de mercado se tornassem mais favoráveis.
Nossa experiência
Apesar das adversidades de mercado, a ADVISIA OC&C manteve uma intensa atividade. Atuamos como assessores em diversas transações na Europa, Estados Unidos e Ásia, em nossos setores core: Consumo, Varejo e Lazer, Tecnologia, Mídia e Serviços B2B.
Nossos escritórios na Holanda e na Austrália, que se integraram à rede global da OC&C em 2021 e 2022, tiveram participação ativa, reforçando a atuação da prática de transações em nível global.
Nos últimos 5 anos, assessoramos em negócios que somam US$ 600 bilhões em valor.
Confira nosso relatório mais recente para acessar insights setoriais e um panorama das atividades de Private Equity e Transações ao longo de 2022.
Para conversar sobre nossa expertise setorial e temática em maior profundidade — e como podemos ajudar você a crescer — entre em contato pelo e-mail contato.investimentos@advisia.com ou com um membro da nossa equipe.
Private Equity & Transações 2021
2021 foi um ano recorde em transações ao redor do mundo – com uma atividade excepcionalmente forte, apesar dos desafios persistentes da pandemia de COVID, das disrupções nas cadeias globais de suprimento e da alta nos preços da energia e da inflação ao longo do ano. À medida que os impactos desses fatores sobre as estratégias de investimento se tornaram mais claros, investidores de private equity conseguiram alocar seus elevados níveis de capital disponível e “dry powder” em uma ampla gama de oportunidades, tanto no mercado privado quanto no público.
A consultoria comercial da ADVISIA OC&C em Private Equity e Transações acompanhou de perto essa trajetória: 2021 terminou como o ano mais movimentado da história da nossa prática de Private Equity e Transações, em nossos 33 anos de atuação. Prestamos suporte a clientes de private equity e empresas em centenas de transações globalmente — incluindo EUA, Europa e Ásia — nos principais setores em que atuamos.
Teremos prazer em compartilhar com você nossa profunda expertise setorial e temática em qualquer um dos temas abordados aqui. Basta entrar em contato pelo e-mail contato.investimentos@advisia.com.
